投资目标
说明组合拟实现的目标、可投资范围及明确排除项。
组合管理 / THE FRAMEWORK
组合管理授权应明确目标与风险之间的关系。
设定敞口上限、流动性要求、集中度控制与复核触发条件。
风险预算
设定敞口上限、流动性要求、集中度控制与复核触发条件。
组合运营
约定研究、执行、估值、报告频率与变更审批流程。
EXPLORE / 03
从你的资金需求，找到合适路径。
选择一个方向，查看机制、操作重点与需要管理的风险。
授权与资产配置
核心配置
让长期持仓在组合中承担明确角色。
01研究输入
02机制评估
03执行与复核
如何运作
扩大敞口前确定资产范围、集中度上限、流动性储备和再平衡区间。
关注重点
讨论这条产品路径分散配置不能消除市场损失。
YOUR JOURNEY
每一步，都有明确的下一步。
01
明确目标
记录资金期限、预期提款、可承受损失和参与方式。先确定适用条件，再选择产品。
DECISION CHECKLIST
不只看收益，还要看资金怎么回来。
| 产品路径 | 收益或价值来源 | 执行与退出重点 |
|---|---|---|
| 核心配置 | 授权与资产配置 | 分散配置不能消除市场损失。 |
| 战术配置 | 研究驱动调整 | 换手、相关持仓与成本可能侵蚀收益。 |
| 流动性规划 | 现金流与退出规划 | 有价值的仓位也可能无法在需要时立即变现。 |
风险提示
管理授权不代表收益承诺。实际服务、结构与授权范围取决于双方协议和适用司法辖区。
10常见问题
了解机制，再做决定。
服务范围、准入与产品可用性取决于司法辖区和账户资格。
规则不确定？先核对正式条款。
准备投资期限、预期资金使用需求、现有敞口与限制条件。先说明资产需要实现什么目标，再讨论具体产品。
再平衡将当前权重与约定目标、容忍区间进行比较。调整前考虑成本、流动性和目标变化，并不意味着每天交易。
复核配置、集中度、流动性、表现归因、费用和投资逻辑变化，也应考虑管理组合之外的敞口，形成完整视图。
将预期提款与流动资产及现实退出时间匹配，不应假设已质押、已抵押或交易清淡的资产都能立即变现。
11CONTACT NORA
聊聊你的配置目标。
告诉我们你正在评估什么，我们可以介绍相关服务框架与下一步。